6 padomi par ieguldījumiem akciju tirgū un rokasgrāmata iesācējiem - kontrolsaraksts

Tajā pašā laikā burtiski ir simtiem tūkstošu cilvēku, kas regulāri pērk un pārdod korporatīvos vērtspapīrus vienā no regulētajām biržām vai NASDAQ un ir veiksmīgi. Ienesīgs iznākums nav veiksmes rezultāts, bet gan dažu vienkāršu principu piemērošana, kas izriet no miljonu investoru pieredzes neskaitāmajos akciju tirgus ciklos..

Kaut arī intelekts ir priekšrocība visos centienos, augstāks IQ nav ieguldījumu panākumu priekšnoteikums. Pīters Linčs, slavenais Magellan fonda portfeļieguldītājs no 1977. līdz 1990. gadam, apgalvoja, ka ikvienam ir intelektuālais potenciāls, lai sekotu akciju tirgum: “Ja jūs to spējat iegūt, izmantojot piektās klases matemātiku, jūs to varat izdarīt.”

Padomi ieguldījumu veikšanai akciju tirgū

Ikviens meklē ātru un ērtu ceļu uz bagātību un laimi. Šķiet, ka cilvēka daba ir pastāvīgi meklēt slēptu atslēgu vai kādu ezotērisku zināšanu bitu, kas pēkšņi noved pie varavīksnes beigām vai laimētās loterijas biļetes.

Lai gan daži cilvēki pērk laimestu biļetes vai parasto akciju, kas gadā četrkāršojas vai vairāk, tas ir ārkārtīgi maz ticams, jo paļaušanās uz veiksmi ir ieguldījumu stratēģija, kuru izvēlas ievērot tikai neprātīgākie vai izmisīgākie. Veicot panākumus, mēs bieži aizmirstam par visspēcīgākajiem mums pieejamajiem rīkiem: laiku un interešu apvienošanas burvību. Regulārs ieguldījums, izvairīšanās no nevajadzīga finansiāla riska un naudas atdošana jūsu labā gadu un gadu desmitu laikā ir noteikts veids, kā uzkrāt nozīmīgus aktīvus..

Šeit ir daži padomi, kas jāievēro iesācējiem investoriem.

1. Iestatiet ilgtermiņa mērķus

Kāpēc jūs domājat investēt akciju tirgū? Vai jums būs nepieciešama nauda atpakaļ sešos mēnešos, gadā, piecos gados vai ilgāk? Vai jūs ietaupāt pensijai, nākamajiem koledžas izdevumiem, mājas pirkšanai vai nekustamā īpašuma celtniecībai, ko atstāt labuma guvējiem?

Pirms ieguldīšanas jums jāzina savs mērķis un iespējamais laiks nākotnē, kas jums varētu būt vajadzīgs no līdzekļiem. Ja jums, visticamāk, jūsu ieguldījums būs jāatdod dažu gadu laikā, apsveriet citu ieguldījumu; akciju tirgus ar savu nepastāvību nesniedz pārliecību, ka viss jūsu kapitāls būs pieejams, kad jums tas būs nepieciešams.

Zinot, cik daudz kapitāla jums būs nepieciešams, un nākotnes laiku, kad tas būs nepieciešams, jūs varat aprēķināt, cik daudz jums vajadzētu ieguldīt un kāda veida ieguldījumu atdeve būs nepieciešama, lai iegūtu vēlamo rezultātu. Lai aprēķinātu, cik daudz kapitāla jums, iespējams, vajadzēs pensijai vai turpmākajiem koledžas izdevumiem, izmantojiet vienu no bezmaksas pieejamajiem finanšu kalkulatoriem, kas pieejams internetā..

Pensijas kalkulatori, sākot no vienkāršiem līdz sarežģītākiem, ieskaitot integrāciju ar nākotnes sociālā nodrošinājuma pabalstiem, ir pieejami Kiplinger, Bankrate un MSN Money. Līdzīgi koledžas izmaksu kalkulatori ir pieejami vietnēs CNNMoney un TimeValue. Daudzas brokeru firmas piedāvā līdzīgus kalkulatorus.

Atcerieties, ka jūsu portfeļa pieaugums ir atkarīgs no trim savstarpēji atkarīgiem faktoriem:

1. Jūsu ieguldītais kapitāls
2. Jūsu kapitāla gada neto ienākumu summa
3. Jūsu ieguldījumu gadu skaits vai periods

Ideālā gadījumā jums vajadzētu sākt ietaupīt pēc iespējas ātrāk, ietaupīt cik vien iespējams un saņemt visaugstāko iespējamo atdevi atbilstoši jūsu riska filozofijai..

2. Izprotiet savu riska toleranci

Riska tolerance ir ģenētiski pamatota psiholoģiska iezīme, bet to pozitīvi ietekmē izglītība, ienākumi un labklājība (jo šie rādītāji palielinās, šķiet, ka riska tolerance nedaudz palielinās) un negatīvi ietekmē vecums (vecākam kļūstot, riska tolerance samazinās). Jūsu riska tolerance ir tā, kā jūs jūtaties par risku, un trauksmes pakāpe, ko jūtat, kad pastāv risks. Psiholoģiskā nozīmē riska toleranci definē kā “pakāpi, kādā persona izvēlas riskēt ar mazāk labvēlīgu iznākumu, tiekoties pēc labvēlīgāka iznākuma”. Citiem vārdiem sakot, vai jūs riskējat ar USD 100 laimēt 1000 USD? Vai arī USD 1000, lai laimētu 1000 USD? Visiem cilvēkiem ir atšķirīga riska tolerance, un nav “pareiza” līdzsvara.

Riska toleranci ietekmē arī tas, kā tiek uztverts risks. Piemēram, lidot lidmašīnā vai braukt ar automašīnu 1900. gadu sākumā būtu bijis jāuzskata par ļoti riskantu, bet mūsdienās tas ir mazāk, jo bieži notiek lidojumi un automašīnas. Un otrādi, lielākajai daļai cilvēku šodien šķiet, ka zirga izjāde var būt bīstama ar lielu iespēju nokrist vai tikt nokautam, jo ​​zirgu tuvumā ir maz cilvēku.

Ideja par uztveri ir svarīga, it īpaši ieguldot. Iegūstot vairāk informācijas par ieguldījumiem - piemēram, par to, kā tiek pirkti un pārdoti krājumi, cik bieži ir nepastāvība (cenu izmaiņas), kā arī ir grūti vai viegli veikt ieguldījuma likvidāciju - jūs domājat, ka uzskatāt, ka akciju ieguldījumiem ir mazāks risks nekā jūs domājāt pirms pirmā pirkuma veikšanas. Rezultātā jūsu uztraukums, veicot ieguldījumus, nav tik intensīvs, kaut arī jūsu riska tolerance paliek nemainīga, jo ir attīstījusies jūsu uztvere par risku.

Izprotot savu riska toleranci, jūs varat izvairīties no ieguldījumiem, kas, iespējams, jūs satrauc. Vispārīgi runājot, jums nekad nevajadzētu piederēt īpašumam, kas neļauj gulēt naktī. Trauksme stimulē bailes, kas izraisa emocionālas reakcijas (nevis loģiskas reakcijas) uz stresoru. Finanšu nenoteiktības periodos ieguldītājs, kurš var saglabāt vēsu galvu un seko analītiska lēmuma pieņemšanas procesam, vienmēr iznāk priekšā.

Ja jūs izvēlaties investēt pie tāda robo konsultanta kā Labināšana, Jūsu riska tolerance būs nozīmīgs faktors dažādu investīciju izvēlē.

3. Dažādojiet savus ieguldījumus

Pieredzējuši investori, piemēram, Buffett, izvairās no akciju diversifikācijas, pārliecībā, ka viņi ir veikuši visus nepieciešamos pētījumus, lai identificētu un aprēķinātu savu risku. Viņiem ir arī ērti, ka viņi var identificēt visas iespējamās briesmas, kas apdraudēs viņu stāvokli, un varēs likvidēt savus ieguldījumus pirms katastrofāla zaudējuma piedzīšanas. Endrjū Karnegijs, kā tiek apgalvots, ir teicis: “Visdrošākā ieguldījumu stratēģija ir visas olas salikt vienā grozā un skatīties grozu.” Neuztraucieties, domājot, ka esat Buffett vai Carnegie - it īpaši pirmajos investīciju gados.

Populārs veids, kā pārvaldīt risku, ir dažādot ekspozīciju. Piesardzīgiem ieguldītājiem pieder dažādu uzņēmumu akcijas dažādās nozarēs, dažreiz dažādās valstīs, ar cerību, ka viens slikts notikums neietekmēs visus viņu turējumus vai citādi atšķirīgā mērā ietekmēs tos..

Iedomājieties, ka jums pieder krājumi piecos dažādos uzņēmumos, no kuriem katrs jūs domājat, ka pastāvīgi palielināsit peļņu. Diemžēl apstākļi mainās. Gada beigās jums varētu būt divi uzņēmumi (A un B), kas ir guvuši labus rezultātus, tāpēc to krājumi ir palielinājušies par 25%. Divu citu uzņēmumu (C & D) krājumi dažādās nozarēs palielinās par 10%, savukārt piektā uzņēmuma (E) aktīvi tika likvidēti, lai samaksātu apjomīgu tiesas procesu.

Diversifikācija ļauj atgūties no zaudētajiem kopējiem ieguldījumiem (20% no jūsu portfeļa) ar 10% pieaugumu divos labākajos uzņēmumos (25% x 40%) un 4% pārējos divos uzņēmumos (10% x 40%). ). Pat ja jūsu kopējā portfeļa vērtība samazinājās par 6% (zaudējumi no 20% mīnus 14%), tas ir ievērojami labāk nekā tas, ka esat ieguldījis tikai uzņēmumā E.

Labināšana, kā arī citi daudzi citi robo-konsultanti, rūpēsies, lai jūsu ieguldījumu portfelis laika gaitā būtu daudzveidīgs un līdzsvarots. Kad tas sāks iziet no līdzsvara, tas jums veiks nepieciešamās korekcijas.

Pro padoms: Vēl viens veids, kā pārliecināties, ka jūsu portfelis ir diversificēts, ir ieguldīt dažāda veida ieguldījumos. Dažiem cilvēkiem patīk sajaukt lietas, izmantojot ieguldījumus tēlotājā mākslā Meistardarbi. Jautrs fakts - blue chip art 2018. gadā atdeva 10,6%, salīdzinot ar S&P 500 zaudējumiem 5,1% apmērā. Citi izvēlas ieguldīt nekustamajā īpašumā ar tāda uzņēmuma starpniecību kā DiversyFund.

4. Kontrolējiet savas emocijas

Lielākais šķērslis akciju tirgus peļņai ir nespēja kontrolēt savas emocijas un pieņemt loģiskus lēmumus. Īstermiņā uzņēmumu cenas atspoguļo visas investīciju kopienas apvienotās emocijas. Kad lielāko daļu investoru uztrauc uzņēmums, tā akciju cena, visticamāk, samazināsies; Kad vairākums jūtas pozitīvi par uzņēmuma nākotni, tā akciju cenai ir tendence pieaugt.

Cilvēku, kurš jūtas negatīvs attiecībā uz tirgu, sauc par “lāci”, savukārt viņu pozitīvo līdzinieku sauc par “vērsi”. Tirgus stundās pastāvīgā cīņa starp buļļiem un lāčiem atspoguļojas pastāvīgi mainīgajās vērtspapīru cenās. Šīs īslaicīgās kustības veicina baumas, spekulācijas un cerības - emocijas, nevis loģika un sistemātiska uzņēmuma aktīvu, vadības un perspektīvo analīze.

Akciju cenas, kas mainās pretēji mūsu cerībām, rada spriedzi un nedrošību. Vai man vajadzētu pārdot savu pozīciju un izvairīties no zaudējumiem? Vai man vajadzētu glabāt krājumus, cerot, ka cena atjaunosies? Vai man vajadzētu pirkt vairāk??

Pat tad, kad akciju cena ir bijusi pareiza, kā gaidīts, rodas jautājumi: vai man tagad vajadzētu gūt peļņu, pirms cena pazeminās? Vai man vajadzētu saglabāt savu pozīciju, jo cena, iespējams, palielināsies? Domas, piemēram, šīs, pārpludinās jūsu prātu, it īpaši, ja jūs pastāvīgi vērojat vērtspapīra cenu, galu galā sasniedzot punktu, kurā jūs rīkosities. Tā kā emocijas ir jūsu darbības galvenais virzītājspēks, iespējams, tā kļūs nepareiza.

Pērkot akciju, jums ir jābūt pamatotam iemeslam to darīt un jārēķinās, ko cena darīs, ja iemesls ir pamatots. Tajā pašā laikā jums vajadzētu noteikt punktu, kurā jūs likvidēsit savas saimniecības, it īpaši, ja jūsu iemesls tiek pierādīts par nederīgu vai ja krājumi nereaģē, kā gaidīts, kad jūsu cerības ir izpildītas. Citiem vārdiem sakot, jums ir jāiziet izejas stratēģija, pirms pērkat vērtspapīru un emocionāli izpildāt šo stratēģiju.

5. Vispirms apstrādājiet pamatus

Pirms veicat savu pirmo ieguldījumu, veltiet laiku, lai uzzinātu pamatus par akciju tirgu un atsevišķiem vērtspapīriem, kas veido tirgu. Ir sena sakāmvārds: tas nav akciju tirgus, bet gan akciju tirgus. Ja vien jūs neiegādājaties biržā tirgoto fondu (ETF), galvenā uzmanība tiks pievērsta atsevišķiem vērtspapīriem, nevis tirgum kopumā. Ir dažas reizes, kad katrs krājums pārvietojas vienā virzienā; pat tad, ja vidējie rādītāji pazemināsies par 100 punktiem vai vairāk, dažu uzņēmumu vērtspapīriem būs augstāka cena.

Jomas, kuras jums vajadzētu pārzināt pirms pirmā pirkuma veikšanas, ietver:

• Finanšu metrika un definīcijas. Izprotiet tādu metriku definīcijas kā P / E attiecība, peļņa uz akciju (EPS), pašu kapitāla atdeve (ROE) un saliktā gada pieauguma likme (CAGR). Ļoti svarīgi ir zināt, kā tie tiek aprēķināti, un spēt salīdzināt dažādus uzņēmumus, izmantojot šos un citus rādītājus.
• Populāras krājumu izvēles un laika noteikšanas metodes. Jums vajadzētu saprast, kā tiek veiktas “fundamentālās” un “tehniskās” analīzes, kā tās atšķiras un kur katra ir vispiemērotākā akciju tirgus stratēģijā.
• Akciju tirgus rīkojumu veidi. Ziniet atšķirību starp tirgus rīkojumiem, ierobežotajiem rīkojumiem, tirgus rīkojumu apturēšanu, apturēšanas limita rīkojumiem, aizturēšanas apturēšanas rīkojumiem un citiem ieguldītāju parasti izmantotajiem veidiem.
• Dažādi ieguldījumu kontu veidi. Lai arī naudas konti ir visizplatītākie, maržinālās kontus noteikumos paredz dažu veidu darījumiem. Jums vajadzētu saprast, kā tiek aprēķināta starpība un atšķirība starp sākotnējās un uzturēšanas rezerves prasībām.

Zināšanas un riska tolerance ir saistītas. Kā sacīja Vorens Bafets, “Risks rodas, nezinot, ko jūs darāt.”

6. Izvairieties no sviras

Kredīta piesaistīšana nozīmē tikai aizņemtas naudas izmantošanu, lai izpildītu savu akciju tirgus stratēģiju. Maržinālajā kontā bankas un brokeru firmas var jums aizdot naudu akciju pirkšanai, parasti 50% no pirkuma vērtības. Citiem vārdiem sakot, ja jūs vēlaties iegādāties 100 akciju tirdzniecības akcijas par 100 USD par kopējām izmaksām 10 000 USD, jūsu brokeru firma varētu jums aizdot 5000 USD, lai pabeigtu pirkumu.

Aizņemtas naudas izmantošana “sviru” vai pārspīlē cenu kustības rezultātu. Pieņemsim, ka krājums pārvietojas uz 200 USD par akciju, un jūs to pārdodat. Ja jūs būtu izmantojis tikai savu naudu, jūsu atdeve būtu 100% no jūsu ieguldījumiem [(20 000 USD - 10 000 USD) / 10 000 USD]. Ja jūs būtu aizņēmies USD 5000 akciju pirkšanai un pārdevis par USD 200 par akciju, jūsu atdeve būtu 300% [(20 000–5 000 USD) / 5000 USD] pēc 5000 USD aizdevuma atmaksas un izslēdzot brokerim samaksātās procentu izmaksas..

Tas izklausās lieliski, kad krājumi pārvietojas uz augšu, bet ņemiet vērā otru pusi. Pieņemsim, ka krājums samazinājās līdz 50 USD par akciju, nevis divkāršojies līdz 200 USD, jūsu zaudējumi būs 100% no jūsu sākotnējā ieguldījuma, plus procentu izmaksas brokerim [(5000 USD – 5000 USD / 5000 USD)].

Kredītplecs ir līdzeklis, ne labs, ne slikts. Tomēr tas ir rīks, kuru vislabāk izmantot pēc tam, kad esat ieguvis pieredzi un pārliecību par savām lēmumu pieņemšanas spējām. Ierobežojiet savu risku, kad sākat darbu, lai nodrošinātu ilgtermiņa peļņu.

Noslēguma domas

Pamatkapitāla ieguldījumi vēsturiski ir bijuši ievērojami ienesīgāki nekā cita veida ieguldījumi, vienlaikus pierādot arī vieglu likviditāti, pilnīgu atpazīstamību un aktīvu regulējumu, lai visiem nodrošinātu līdzvērtīgus konkurences apstākļus. Ieguldījumi akciju tirgū ir lieliska iespēja radīt lielu aktīvu vērtību tiem, kas vēlas būt pastāvīgi krājēji, veikt nepieciešamos ieguldījumus laikā un enerģijā, lai iegūtu pieredzi, atbilstoši pārvaldītu savu risku un būtu pacietīgi, ļaujot salikt maģiskos spēkus. strādāt viņu labā. Jo jaunāks jūs uzsākat savu investīciju piesaisti, jo lielāks būs gala rezultāts - atcerieties pirms pastaigām tikai sākt staigāt.

Kādus papildu padomus jūs varat ieteikt veiksmīgai ieguldīšanai akciju tirgū?